Всё внимание на Non-Farm | 03 апреля 2015

Накануне американская валюта находилась под давлением – индекс долларовой корзины USDX завершил торговые сутки на отметке 97.72. Пара EUR/USD по итогам дня потяжелела на 1.14% на фоне сокращения дифференциала доходностей государственных облигаций США и Германии. Даже позитивный релиз по торговому балансу из штатов не смог остановить быков от покупок.

Пара GBP/USD в течение дня находилась во флэте. Слабый данные по PMI строительного сектора Великобритании опустили котировки до отметки 1.4775, однако затем британская валюта продемонстрировала рост и в итоге торги завершились на отметке 1.4829.

Боковая тенденция в течение дня наблюдалась и в паре USD/JPY. Позитивный релиз из США по торговому балансу за февраль приободрил быков на открытие длинных позиций, однако сильного укрепления доллара не последовало и в итоге торговые сутки завершились на отметке 119.75.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Страстная пятница – банковский выходной в Великобритании, Германии и США.

15.30 мск. США: Уровень безработицы за март (предыдущее значение 5.5%; прогноз 5.5%).

15.30 мск. США: Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе за март (предыдущее значение 295К; прогноз 251К).

15.30 мск. США: Изменение средней почасовой оплаты труда за март (предыдущее значение 0.1% м/м; прогноз 0.2% м/м).

EUR/USD:

Банки в Европе и Соединенных Штатах сегодня не работают и в этой связи нас ожидает низколиквидная торговля. В первой половине дня следует ожидать развитие боковой тенденции, так как трейдеры займут выжидательную позицию перед публикацией данных по рынку труда в США. В связи с тем, что не все опережающие индикаторы занятости были опубликованы (данные от ISM по сфере услуг будут опубликованы в понедельник 6 апреля) – сейчас крайне трудно составить прогноз по Non-Farm. Индикаторы ADP и ISM производственного сектора указывают на выход данных хуже ожиданий участников рынка. Негативные тенденции в производственном секторе указывает на спад американской экономики в этой связи сейчас трудно ожидать сильных макроэкономических релизов. Облигационный рынок указывает на преобладание бычьих настроений по единой европейской валюте – доходность немецких 10-летних бондов растет по отношению к американским бумагам. На этом фоне, в течение дня следует открывать позиции Buy на снижении котировок в область 1.0850/1.0805 и фиксировать прибыль в области 1.0935. На сегодня можно выделить следующие уровни: уровни поддержки 1.0664 - 1.0559 и уровни сопротивления: 1.0760 -1.0845.

GBP/USD:

Католический мир отмечает сегодня страстную пятницу и в этой связи лондонские банки сегодня закрыты. Как было отмечено ранее – слабая макроэкономическая статистика указывает на выход негативных данных по рынку труда в Соединенных Штатах. Стоит также отметить, что в условиях низкой инфляции инвесторы будут пристально следить за данными по среднему заработку. Американские корпорации несут потери из-за значительной ревальвации национальной валюты (USDX за последние 8 месяцев вырос на 19.9%) и на этом фоне они не будут спешить с увеличением заработных плат. В этой связи доходность американских 10-летних казначейских облигаций может опуститься ниже уровня 1.83%, что будет способствовать усилению бычьих настроений в паре фунт/доллар. Текущая тенденция облигационного рынка делает британскую валюту фаворитом – отрицательный дифференциал доходности облигаций США и Великобритании значительно снизился с начала недели и достиг уровня 31 б.п., что является за последние 3 недели. На этом фоне, в течение дня следует открывать позиции Buy на снижении котировок в область 1.4800/1.4765 и фиксировать прибыль в области 1.4860. Необходимо выделить следующие уровни по паре фунт/доллар: уровни поддержки: 1.4786 - 1.4698 и уровни сопротивления: 1.4830 – 1.4950.

USD/JPY:

В течение дня можно ожидать развития боковой тенденции. Фондовые биржи Америки и Старого света сегодня закрыты и в этой связи трудно ожидать повышенной волатильности в данной валютной паре. Фиксация позиций по carry trade завершается, что окажет поддержку быкам. Однако на сильный рост выше 120 фигуры сейчас также рассчитывать не приходится. На этом фоне, в течение дня следует ожидать развития боковой тенденции в рамках диапазона 119.25 - 120.25. Необходимо выделить следующие уровни: уровни поддержки: уровни поддержки: 119.86 – 119.29 и уровни сопротивления: 120.47 – 120.71.

Приглашаю обсудить данные вопросы на вебинаре, который состоится сегодня в 10:30 мск.